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Capracotta si trova nei pressi del confine con l'Abruzzo ed è è il comune più alto del Centro-Sud. Il punto pù alto del territorio di Capracotta è la vetta di Monte Campo a mt. 1730.
Il nome Capracotta risale al Medioevo, dalla tradizione dei Longobardi di sacrificare una testa di capra (caprae caput), prima di insediarsi in un luogo appena conquistato.
Capracotta è un nota località sciistica, ha due impianti: uno con una seggiovia, in località Monte Capraro, per lo sci alpino; l'altro, in località Prato Gentile, per lo sci di fondo. Quest'ultimo ha ospitato nel 1997 il Campionato italiano di sci di fondo e nel 2004 la Continental Cup di sci di fondo.
Sulla strada che da Capracotta porta a Pescopennataro, è situato il " Giardino della Flora Appenninica", orto botanico di alta quota che raccoglie notevoli specie floreali e arboree dell'Italia centro-meridionale.